AI设备涌入北美，美线空运运价“淡季不淡”成新常态

徽声在线8月29日消息（记者 李晓峰）近期，北美航线空运市场呈现出与众不同的景象，原本在7-8月处于传统淡季的美线空运运价，却因大批AI设备涌入北美而维持在较高水平。这一现象不仅带动了近期市场Q4美线包机商谈的火热，更使得价格持续保持在高位。一位空运货代公司负责人向徽声在线记者透露了这一信息。

徽声在线记者通过采访空运货代、航空公司等相关业内人士了解到，目前AI及半导体相关的货运量增长显著，为美线空运运价提供了有力支撑，实现了“淡季不淡”的态势。业内专家分析指出，AI科技相关的出货潮预计将在未来一段时间内持续影响空运市场，成为推动其发展的重要力量。

“近期的欧美线空运市场呈现出鲜明的对比。”前述空运货代公司负责人表示，“受欧洲关税政策调整的影响，自7月以来，发往欧洲的电商货量出现了大幅度的下滑，运价也随之大幅下跌。然而，美线空运价格却表现出强劲的韧性，华南至美东的成交价基本稳定在47元/公斤至50元/公斤之间，美西线则在43元/公斤至45元/公斤之间波动，远高于正常淡季的30元/公斤至35元/公斤。”他进一步解释称，这主要得益于大批AI设备运往北美，有效带动了运价的维持高位。

罗宾升国际货运亚洲空运总监Vincent Wong在接受徽声在线记者采访时也表示，目前AI及半导体相关货物在公司亚太地区整体航空货运量中的占比已达到20%。在亚太地区出口航线上，科技行业的需求尤为强劲，罗宾升半导体及AI相关航空货运量同比增长了近60%。他预计，随着AI基础设施投资的持续推进和新一代半导体技术的不断发展，这一比例在未来几年还将继续增长。

国泰航空（00293.HK）旗下国泰货运商务总经理谢文斯也提到了类似的情况。他表示，今年全球AI基础设施的投资预计将迎来大规模增长，其中很大一部分投资将集中在硬件领域。这类货物的需求正在快速扩大，将成为今年空运市场重要的变化和增长点之一。

从货物的始发地来看，徽声在线记者从采访中了解到，泰国、中国台湾等国家和地区由于AI及半导体相关货物的出口量增加，舱位竞争变得异常激烈，订舱提前期也相应延长。Vincent Wong透露，由于这类货物通常具有高货值和高时效性的特点，对优先舱位的需求可能进一步增加，从而给普通货物带来更大的运力压力。

值得关注的是，前述空运货代公司负责人还表示，如果9月苹果手机如期推出折叠屏手机，那么美线市场可能会持续维持高运费的状态。此外，叠加11月华南货机航班受APEC大会影响取消的因素，预计10月下旬至12月上旬美东包机价格将进一步提振。同时，他也提到美线市场圣诞季备货的需求通常要到10月上旬才会显现出来。“7月美东包机价格较去年同期已经上涨了一成，预计受前述因素影响，10月下旬至12月上旬的包机价格环比7月可能会上涨两三成。”

另一方面，AI科技相关货物需求的增长也将带动市场对货机的需求增加。随着这类货物运输量的不断提升，航空公司可能会考虑增加货机运力以满足市场需求。

空中客车（股票代码：AIR/EADSY）货机市场负责人Crawford Hamilton在接受采访时表示，尽管目前全球贸易市场存在一定的动荡性，但未来市场对大型宽体货机的需求仍然坚挺。他预测全球货运市场未来20年的货运吞吐量将以年3.3%的速度增长，其中AI相关的科技类货物增长将尤为可观。整体来看，市场韧性强，长期看好航空货运的增长前景。

据空客方面透露，目前A350F货机的确认订单量已经达到107架，客户包括国货航（001391.SZ）、国泰货运、法国达飞等共14家客户。这一数据进一步证明了市场对大型货机的需求以及航空货运市场的增长潜力。

不过，对于航空公司而言，即便运价处于高位，其收入仍然受到航空燃油成本、包板议价等多种因素的影响。从航司业绩来看，上半年国货航航空货运板块收入同比增长6.37%，但成本同比增长了15.97%，导致毛利率同比减少了7.48个百分点。而南方航空（600026.SH）子公司南航物流上半年则实现了营收和净利润的同比增长，其中营收达到了110.12亿元，同比增长17.16%；净利润为19.06亿元，同比增长19.05%。

（徽声在线记者 李晓峰）