海外研选 | 巴克莱：自动化3.0时代开启 人形机器人市场或迎爆发式增长

徽声在线5月20日讯（记者 李晓峰）巴克莱银行近日发布了一份关于人形机器人的深度专题报告，指出人工智能（AI）正经历从“数字智能”到“物理智能（Physical AI）”的重大转变，而人形机器人将成为这一技术革命浪潮中的核心载体。

报告强调，随着“Brains（大脑）、Brawn（身体）、Batteries（电池）”三大关键技术的同步突破，人形机器人市场有望在2035年前迅速成长为一个规模高达2000亿美元的新兴产业，并进一步推动形成一个规模达到1万亿美元级别的物理AI生态系统。

自动化3.0时代来临

巴克莱将人形机器人定义为“自动化3.0”的标志性产物。

回顾自动化发展历程，1.0阶段是工业机器人时代，始于1961年通用汽车引入全球首台工业机器人Unimate，开启了制造业自动化的大门。这一阶段，机器主要在高度结构化的环境中执行单一重复任务，工厂布局需围绕机器进行重新设计。

进入自动化2.0阶段，即数字AI时代，ChatGPT、大语言模型和AI Agent等技术开始自动化办公流程、数据处理和软件开发，显著提高了“认知劳动”的效率，但应用仍局限于数字世界。

而自动化3.0阶段，则是AI真正进入物理世界的阶段。

巴克莱指出，人形机器人的独特之处在于，它不再要求人类重建环境以适应机器，而是让机器主动适应人类世界。

全球拥有约800万家工厂和28亿栋建筑，几乎所有的物理设施，如楼梯高度、门宽、控制面板高度等，都是基于人类形体学进行的标准设计。

相比于耗费巨资重新建造整个物理世界以适应机器，让人形机器人模仿人类形态显然是更为经济、可扩展的解决方案。

此外，现实世界的数据本质上是“人类数据”。

巴克莱援引Omdia数据称，截至2025年，互联网上（如YouTube等平台）累计视频数量已达290亿个，其中绝大部分内容记录了人类使用工具、移动、劳动以及与环境互动的场景。这意味着，人形结构天然适合从这些海量视频数据中学习动作、行为和环境交互模式。

服务业将成为人形机器人大市场

报告认为，当前机器人行业的最大突破，并非仅仅替代工厂工人，而是首次有机会进入长期难以自动化的服务业领域。

传统工业机器人的成功，得益于制造业环境的高度标准化。然而，酒店、医院、养老院、超市和家庭环境则高度非结构化，需要频繁切换任务并与人类进行互动。

例如，整理酒店房间、护理老人、超市补货、家庭清洁以及医疗辅助等工作，往往无法拆解成单一固定动作，也无法依靠传统机械臂完成。

而人形机器人凭借其通用移动能力、多任务处理能力以及接近人体的操作方式，具备进入服务业的巨大潜力。

巴克莱预测，未来五年，人形机器人的部署仍将主要集中于制造业、物流和仓储等工业场景。但真正巨大的市场机会将在2030年后逐渐显现，因为服务业占美国、英国、日本等主要经济体GDP的60%-80%。

三大趋势推动人形机器人需求爆发

报告称，人形机器人需求爆发的背后，是全球劳动力结构正在发生深刻变化。

首先是人口老龄化问题日益严峻。

联合国数据显示，到2050年，全球65岁以上人口将从当前的9亿增长至16亿，占全球人口比重从10%升至16%。欧洲和日本等地区的老龄化问题尤为突出，这意味着工作人口减少、养老金与医疗系统承压以及护理需求快速增长。

其次是城市化进程加速。

到2050年，全球约70%人口将居住在城市。然而，制造、物流、农业等劳动力密集型产业多位于郊区或农村，导致劳动力与需求之间的错配日益严重。

第三，年轻人工作偏好的变化。

巴克莱援引调查称，仅14%的Z世代愿意进入工业岗位工作。年轻人更倾向于从事灵活、数字化、轻体力的职业，导致制造业、农业和护理行业长期面临用工短缺的问题。

农业已成为劳动力老龄化最严重的行业之一。2010年至2024年间，欧洲农业劳动力减少37%，日本减少23%，美国减少17%。

医疗护理行业同样面临巨大缺口。若要维持当前护理人员与老年人口的比例，到2050年，美国护理人员数量需增加40%，欧洲需增加30%，印度等国甚至需要翻倍增长。

在人口结构持续恶化的背景下，巴克莱认为，人形机器人将成为填补劳动力缺口的重要工具。

中国在人形机器人产业占据领先地位

巴克莱认为，中国目前已在人形机器人产业占据明显领先地位。

根据其统计，2025年全球约85%的人形机器人部署将来自中国，其中智元（AgiBot）与宇树科技（Unitree）两家公司占全球部署量超过70%。

（全球人形机器人市场份额分布）

第一，中国拥有完整的产业链。

从稀土、电机、电池到零部件制造，中国拥有垂直整合能力远强于欧美的完整供应体系。

第二，中国具备成本优势。

据巴克莱估算，中国人形机器人的平均成本约为5万美元，仅为西方企业的一半左右。

第三，中国制造业场景丰富。

作为全球最大制造业基地，中国更适合人形机器人第一阶段的工业部署。

第四，中国政策支持力度大。

地方政府与国家层面均在积极推动机器人产业发展，为人形机器人的研发和应用提供了有力保障。

物理AI市场规模有望迈向万亿美元

巴克莱预计，目前全球人形机器人市场规模仅约20亿至30亿美元，但到2030年，市场规模可能达到100亿至250亿美元。

到2035年，在基准情景下，全球人形机器人市场规模将达到400亿美元；而在乐观情景下，这一数字可达2000亿美元。

更重要的是，人形机器人只是更大“物理AI”生态的一部分。该生态还包括自动驾驶、无人机以及智能工业自动化等领域。

巴克莱预计，到2035年，整个物理AI市场规模可能达到5000亿美元至1.4万亿美元，展现出巨大的发展潜力。