2分钟涨停！织布机行业迎来爆发期，市场缺口或将全面放大

来源：徽声在线财经频道

今日早盘，A股市场呈现震荡调整态势。截至上午收盘，上证指数小幅下跌0.43%，深证成指下滑0.94%，创业板指与科创综指分别下跌0.98%和1.91%，市场整体情绪偏谨慎。

盘面热点纷呈，人形机器人概念股表现抢眼，恒锋工具、万达轴承等个股涨幅居前。同时，汽车产业链也迎来反弹，汽车零部件、汽车热管理等细分领域均有不错表现，市场资金开始逐步布局相关板块。

泡泡玛特今日早盘高开后迅速拉升，盘中涨幅一度触及8.14%，尽管随后有所回落，但上午收盘仍保持5.06%的涨幅，显示出市场对其未来发展的乐观预期。

5月7日，知名投资人段永平在社交媒体上透露，已将所持中国神华全部换仓至泡泡玛特，这一举动引发市场广泛关注。值得注意的是，段永平在同日还加仓了贵州茅台，显示出其对消费板块的长期看好。

胜宏科技今日早盘股价创下历史新高，一度大涨近9%，最终上午收盘涨幅为5.86%。在胜宏科技的带动下，PCB产业链个股表现活跃，宏和科技、德福科技、东材科技、泰坦股份等个股均上涨，且盘中股价均创下历史新高，市场资金对PCB行业的关注度持续提升。

织布机概念股泰坦股份今日早盘表现惊艳，开盘后仅2分钟便直线拉升至涨停板，股价同样创下历史新高。此外，卓郎智能、日发精机等个股也纷纷涨停，市场对织布机行业的热情被彻底点燃。

据了解，泰坦股份的主要产品涵盖高速织造设备、智能纺纱设备、新型加捻设备、自动络筒设备、高端加弹设备以及并条机等系列产品。对于市场关注的电子布纺织机，公司多次在互动平台表示，目前正处于研发阶段，未来有望为公司带来新的增长点。

当前，市场流传着一种说法：“AI算力有多猛，织布机就有多忙。”甚至有网友戏称：“织布机忙得冒烟了。”这一说法的背后，是AI服务器需求激增带动PCB用量大幅增长，进而引发覆铜板需求爆发，最终导致电子布全线告急，织布机产能供不应求的传导逻辑。

织布机供不应求的现象，主要体现在结构调整和总量供给两个方面。

近年来，电子布行业需求呈现从厚布向薄布转变的趋势。这一变化一方面源于下游应用领域对传输性能要求的提高，另一方面则受到AI需求爆发大幅增加薄布需求的推动。在此背景下，织布机供给也同步进行调整，普通薄布转产AI电子布，电子布从较厚规格向更薄规格转产。然而，单台织布机从厚规格转向更薄规格后，生产效率大幅下降。以厚布织布机为例，机构研报显示，厚布织布机的年产能约30万米/台，而低介电薄布织布机的年产能仅为8.3万米/台，薄布织布机的单台效率较厚布织布机下降约2/3。

在总量方面，长江证券表示，丰田织布机是我国电子布企业的核心供应商，且存在产能上限。目前，玻纤行业新增织机主要采购自日本丰田JAT910，预计月产能在150—200台，年产能上限不超过2400台。若日本丰田将更多产能安排给薄布生产，那么年度新增的产能将会进一步收缩，加剧市场供需矛盾。

而织布机的需求量在未来几年将持续增加。据中泰证券测算，特种电子布在2026年—2027年所需织布机分别为3315台和5503台，市场缺口逐渐显现。

眼下，织布机已经成为电子布行业的瓶颈。长江证券表示，从2025年开始，织布机市场将形成缺口，且这一缺口在2026年将维持，到2027年将全面放大。由于日本丰田为电子布织布机的唯一供应商，随着更多产能切到更薄规格，导致织布机需求量大幅增加。2025年新增织布机需求已超过丰田年产量，缺口基本由过去闲置的织布机产能满足，但仍存在缺口。2026年，在保守假设下，普通布需求同比小降，但低介电和低膨胀布需求增长加速，织布机缺口将维持。而到了2027年，若消费电子行业修复，织布机的缺口将会进一步放大。

海外市场算力需求又传来新动态。据中证海外资讯消息，日本软银公司计划开发和生产国产人工智能（AI）服务器，正考虑在英伟达和富士康等主要企业的协助下，开始自主设计并组装相关组件，这一举动有望进一步推动全球AI服务器市场的发展。