芯片股狂欢引领美股创新高 英特尔斩获苹果大单/任天堂Switch涨价 | 环球要闻

徽声在线5月9日讯（特约记者 李明轩）在芯片行业持续升温的背景下，纳斯达克指数与标普500指数于5月8日交易时段双双刷新历史高位，两大指数均实现连续第六周上涨态势。值得关注的是，费城半导体指数单日涨幅达4.2%，英伟达、AMD等龙头股集体创下盘中新高。

狮信资产管理全球股票主管Mark Hawtin分析指出，当前市场已进入"估值脱敏"阶段，AI基础设施领域的产能瓶颈成为驱动股价的核心逻辑。他强调："在美联储资产负债表突破8.9万亿美元的背景下，资金流动性过剩正在重塑传统估值体系。真正的风险不在于当前估值，而在于产能释放节奏是否会快于市场预期。"

针对市场关注的风格切换问题，Hawtin特别提醒："在动量交易主导的市场环境中，提前布局价值股可能面临双重风险——既可能错失科技股末段行情，又可能在风格切换未发生时承受净值回撤。"数据显示，高盛动量因子指数今年以来涨幅达28%，远超价值因子指数12%的表现。

大宗商品市场呈现温和上行态势，COMEX黄金期货收涨0.7%报2352美元/盎司，WTI原油期货突破80美元关口。值得关注的是，比特币时隔两年再度站上6.5万美元，加密货币总市值突破2.7万亿美元。地缘政治方面，尽管美伊在霍尔木兹海峡持续对峙，但双方均保持军事克制，市场正密切关注5月12日伊朗对美方"停战备忘录"的回应。

全球要闻速递

【世卫更新"洪迪厄斯"号疫情数据】

世界卫生组织5月8日通报，停泊在智利瓦尔帕莱索港的"洪迪厄斯"号邮轮累计报告8例安第斯病毒感染病例，其中3例死亡。新增2例确诊病例均为60岁以上乘客，目前邮轮公司已启动全额退款程序，智利卫生部正在对船上300余名工作人员进行隔离观察。

【俄乌达成战俘交换新协议】

乌克兰总统泽连斯基5月8日通过社交媒体宣布，在美方斡旋下，俄乌达成1000:1000战俘交换协议，交换将于5月10日在白俄罗斯-乌克兰边境进行。值得关注的是，泽连斯基特别要求俄方在5月9日胜利日阅兵期间保持军事克制，并呼吁联合国派员监督交换过程。据基辅独立报报道，此次交换涉及多名亚速营指挥官。

【Cerebras Systems上调IPO估值】

据知情人士透露，AI芯片制造商Cerebras Systems计划将IPO招股价区间从115-125美元上调至125-135美元，融资规模扩大至37.8-41.4亿美元。摩根士丹利研报指出，该公司最新一代Wafer Scale Engine芯片在训练大模型时效率较英伟达H100提升3.2倍，已获得OpenAI、Meta等机构订单。

【Quantinuum冲刺量子计算IPO】

霍尼韦尔旗下量子计算公司Quantinuum周五向SEC递交招股书，拟通过发行10%股份融资15-20亿美元，对应估值达150-200亿美元。招股书显示，该公司2024年Q1营收同比增长187%至520万美元，但研发支出高达1.42亿美元。高盛预测，全球量子计算市场规模将在2030年突破500亿美元。

【英特尔斩获苹果芯片大单】

受芯片制造合作消息刺激，英特尔股价周五大涨13.96%创三年新高，市值突破6278亿美元。据供应链人士透露，苹果已将2025年款MacBook Air的3nm芯片订单从台积电转向英特尔18A制程，这是英特尔代工业务首次获得苹果消费电子订单。摩根大通分析认为，此举将帮助英特尔代工业务在2026年实现盈亏平衡。

【TCI基金清仓微软股票】

对冲基金TCI周五披露，已清仓价值78亿美元的微软股票，持仓比例从10%降至不足1%。基金创始人克里斯托弗·霍恩在致投资者信中警告："生成式AI可能在未来三年颠覆Office等核心业务，微软当前30倍市盈率存在高估风险。"受此影响，微软股价周五下跌1.34%，市值蒸发320亿美元。

【莫德纳布局汉坦病毒疫苗】

Moderna股价周五飙升11.97%，创2021年以来最大单日涨幅。公司宣布启动汉坦病毒mRNA疫苗一期临床试验，该病毒在美洲致死率高达15%。CEO班塞尔表示："我们正在构建应对新发传染病的疫苗技术平台，汉坦病毒项目将检验公司快速响应能力。"据悉，美国NIH已承诺提供2.3亿美元研发资金。

【博通获350亿美元AI融资】

知情人士透露，阿波罗全球管理与黑石集团正牵头为博通筹集350亿美元私人信贷，用于建设AI芯片产能。这笔交易若达成，将超越2007年百仕通66亿美元收购希尔顿的纪录。博通近期刚与谷歌签订价值70亿美元的TPU芯片供应协议，公司CFO表示："AI芯片需求呈指数级增长，现有产能只能满足30%订单。"

【任天堂Switch全球涨价】

因DRAM价格季度涨幅达45%，任天堂宣布5月26日起在日本将Switch 2特供版售价从49980日元上调至59980日元，美国版将于9月1日起从449.99美元涨至499.99美元。财报显示，任天堂Q1营业利润同比下降34%，公司社长古川俊太郎表示："涨价是艰难决定，但确保持续供应更为重要。"受此影响，任天堂美股ADR周五重挫11.29%。